□本報記者 歐陽(yáng)春香

 

　　北京產(chǎn)權交易所項目信息顯示，中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金管理（北京）有限公司80%股權掛牌轉讓?zhuān)D讓方為中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金管理有限公司，掛牌價(jià)4000萬(wàn)元。

 

　　中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金是屬于中廣核集團旗下港股上市公司中廣核電力的資產(chǎn)。今年國內核電重啟疊加核電出海，核電板塊料投資將重回風(fēng)口，作為主投核電項目的中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金也將受益。

 

　　標的公司營(yíng)業(yè)收入為0

 

　　資料顯示，中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金管理（北京）有限公司成立于2009年，注冊資本5000萬(wàn)元，主要從事非證券業(yè)務(wù)的投資管理、咨詢(xún)，參與設立投資型企業(yè)與管理型企業(yè)。中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金管理有限公司持有其100%股權。

 

　　據了解，中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金是國務(wù)院批準的第二批五家試點(diǎn)國有產(chǎn)業(yè)投資基金之一，是經(jīng)國家發(fā)改委批準設立、以中國廣東核電集團作為發(fā)起投資人，中國雙維投資公司、中國銀行、國家開(kāi)發(fā)銀行、中國建銀投資有限責任公司等投資人作為投資股東，以中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金管理有限公司作為管理人的私募股權基金。

 

　　該基金總規模100億元，將分兩期募集，首期募集金額為70億元。一期將主要投資國務(wù)院已核準開(kāi)工建設的嶺澳核電站二期、遼寧紅沿河核電站、福建寧德核電站和陽(yáng)江核電站。通過(guò)投資具有穩定收益的核電項目，以及國家大力支持的清潔能源及相關(guān)產(chǎn)業(yè)項目獲得收益。

 

　　值得注意的是，中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金管理（北京）有限公司2013年沒(méi)有營(yíng)業(yè)收入。財務(wù)數據顯示，標的公司2013年度凈利潤虧損19.1萬(wàn)元，所有者權益4794.52萬(wàn)元。以2014年3月31日為評估基準日，標的公司凈資產(chǎn)的賬面價(jià)值和評估價(jià)值分別為4775.63萬(wàn)元和4858.34萬(wàn)元，轉讓標的對應評估值為3886.67萬(wàn)元，負債總計19.36萬(wàn)元。

 

　　轉讓方要求，意向受讓方應為依法設立并有效存續的境內企業(yè)法人或其他經(jīng)濟組織；該項目不接受委托、信托或聯(lián)合方式受讓。

 

　　屬于中廣核電力旗下資產(chǎn)

 

　　過(guò)去幾年中，政府、保險、券商、國企等帶有“國”字號背景的LP出資力量成為本土PE中引人注意的群體。

 

　　2006年底國家批準渤海產(chǎn)業(yè)投資基金成為全國首只試點(diǎn)產(chǎn)業(yè)投資基金，2007年國務(wù)院又批準蘇州中新高技術(shù)、上海金融、廣東核電、山西能源、四川綿陽(yáng)高科技等基金進(jìn)行產(chǎn)業(yè)投資基金試點(diǎn)。值得注意的是，中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金是屬于中廣核集團旗下港股上市公司中廣核電力的資產(chǎn)。

 

　　中廣核集團是目前全球最大的核電建造商、中國最大的核電運營(yíng)商，成員企業(yè)有20多家，擁有大批沿海核電項目。

 

　　中廣核電力去年12月在香港IPO上市，其募資規模超過(guò)200億港元，成為國內核電第一股。根據環(huán)保部公示信息，中廣核電力的資產(chǎn)主要包括廣東核電合營(yíng)有限公司、嶺澳核電有限公司、嶺東核電有限公司、遼寧紅沿河核電有限公司、福建寧德核電有限公司、陽(yáng)江核電有限公司和臺山核電合營(yíng)有限公司等核電公司。截至2013年12月31日，中廣核電力擁有已投運核電機組8臺，裝機容量833萬(wàn)千瓦；在建核電機組12臺，裝機容量1314萬(wàn)千瓦。

 

　　此外，中廣核電力還包括一些相關(guān)核電產(chǎn)業(yè)專(zhuān)業(yè)化公司股權以及其他有關(guān)資產(chǎn)和負債。其中就包括中廣核一期產(chǎn)業(yè)投資基金有限公司。

 

　　中廣核電力在披露2014年業(yè)績(jì)時(shí)表示，公司的聯(lián)營(yíng)公司主要包括遼寧紅沿河核電有限公司和中廣核一期產(chǎn)業(yè)投資基金。分占聯(lián)營(yíng)公司業(yè)績(jì)由2013年的148.8百萬(wàn)元增加值2014年的232.9百萬(wàn)元，主要原因是紅沿河2號機組去年5月投入商業(yè)運營(yíng)產(chǎn)生利潤。而紅沿河核電站也是該產(chǎn)業(yè)基金投資的項目之一。

 

　　核電投資市場(chǎng)空間廣闊

 

　　今年3月，紅沿河核電二期項目獲國家核準，標志著(zhù)我國核電正式重啟。中廣核今年也將有5臺核電機組投產(chǎn)。

 

　　同時(shí)，核電走出去上升為國家戰略，國家核電和中電投的合并重組更是加快了核電走出去步伐，巴基斯坦、羅馬尼亞、阿根廷、南非的四大項目均獲得進(jìn)展。2014年，中廣核在英國、羅馬尼亞核電項目上取得重大進(jìn)展：英國政府同意由中廣核牽頭的中國企業(yè)參與英國擬新建核電項目的開(kāi)發(fā)與建設；羅馬尼亞已宣布中廣核成為切爾納沃德核電項目“選定投資者”。

 

　　核電市場(chǎng)投資空間廣闊。根據《中國能源中長(cháng)期（2030、2050 ）發(fā)展戰略研究》，2015年-2030年間我國將開(kāi)工約101座核電機組。目前來(lái)看，在利好政策疊加、市場(chǎng)空間廣闊的背景下，核電板塊料重回資金風(fēng)口。作為主要投向中廣核核電項目的中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金，也將迎來(lái)重要的收獲期。

 

　　事實(shí)上，這并非中廣核產(chǎn)業(yè)投資基金資產(chǎn)首次轉讓。2013年9月，中廣核一期產(chǎn)業(yè)投資基金有限公司12.8571%股權曾以7.53億元的價(jià)格在上海聯(lián)合產(chǎn)權交易所掛牌。轉讓方為國開(kāi)金融有限責任公司。最后，中廣核一期產(chǎn)業(yè)投資基金有限公司12.8571%股權項目被兩家基金公司聯(lián)合收購，成交價(jià)格高達7.53億元。

 

　　此次轉讓?zhuān)袕V核并未對接盤(pán)方資質(zhì)進(jìn)行過(guò)多的限定。

圖片來(lái)源：找項目網(wǎng)