財務(wù)報告是綜合反映企業(yè)某一特定日期財務(wù)狀況、某一會(huì )計期間經(jīng)營(yíng)成果和現金流量等會(huì )計信息的書(shū)面文件，是進(jìn)行財務(wù)分析的主要信息來(lái)源。它是企業(yè)財務(wù)報告的主要部分，是企業(yè)向外傳遞會(huì )計信息的主要載體。我國現行制度規定，企業(yè)向外提供的會(huì )計報表包括資產(chǎn)負債表、利潤表、現金流量表、所有者權益變動(dòng)表。財務(wù)會(huì )計報表為評價(jià)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)和改善經(jīng)營(yíng)管理，為國家經(jīng)濟管理機構進(jìn)行宏觀(guān)調控與管理，也為投資者和經(jīng)營(yíng)者進(jìn)行決策提供了有用信息。

 

　　不少企業(yè)出于各種目的，冒著(zhù)違反國家法律法規的風(fēng)險，人為地對利潤進(jìn)行虛增虛減。尤其是近年來(lái)，企業(yè)利用國家法律法規的漏洞進(jìn)行利潤操縱的舞弊行為呈日益擴張趨勢，而且利潤操作方式復雜，謀劃周密，金額較大，致使審計風(fēng)險增大。

 

　　會(huì )計報表傳遞的信息失真，結果可能誤導會(huì )計報表的使用者，那么，如何識別和防范企業(yè)利潤操縱?對于報表使用者，應該持謹慎的態(tài)度看待財務(wù)會(huì )計報表，尤其是在借以做出經(jīng)濟決策時(shí)，更應該了解其它相關(guān)信息，進(jìn)行分析，以識別和防范決策風(fēng)險。

 

　　1)應用趨勢分析法研究會(huì )計信息

 

　　連續觀(guān)察若干年的財務(wù)數據，關(guān)注異常變動(dòng)。財務(wù)報表數據的變化通常在合理的范圍，并能通過(guò)該年度的業(yè)務(wù)等解釋該變化。如果變動(dòng)異常，且無(wú)法合理解釋?zhuān)瑒t可能是由于人為原因進(jìn)行了操縱。

 

　　2)分析財務(wù)報表的組成要素

 

　　通過(guò)結構關(guān)系，揭示報表中各組成因素的相對重要性以及財務(wù)報表的總體構成。例如，現金流量結構分析就是在現金流量表有關(guān)數據基礎上，進(jìn)一步明確現金流入、現金流出的構成，及現金凈流量的形成方式。

 

　　3)分析財務(wù)比率

 

　　會(huì )計報表中的數據有許多是存在內在勾稽關(guān)系的，同時(shí)在實(shí)際經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中也反映出一定的數量對應與約束要求。比率分析就是依據報表中數據之間的內在聯(lián)系。比率分析應用廣泛，可以對企業(yè)的償債能力、營(yíng)運能力、獲利能力、獲現能力進(jìn)行評估。

 

　　4)計算調整后的每股凈資產(chǎn)

 

　　調整后的每股凈資產(chǎn)=(年度末股東權益-不良資產(chǎn))/年度末普通股總數。不良資產(chǎn)為3年以上的應收賬款、待攤費用、長(cháng)期待攤費用及待處理財產(chǎn)損失。調整后的每股凈資產(chǎn)剔除了不良資產(chǎn)因素，使計算所得的數據更貼近實(shí)際情況。

 

　　5)分析關(guān)聯(lián)交易

 

　　關(guān)注財務(wù)報告關(guān)聯(lián)交易的相關(guān)披露，了解關(guān)聯(lián)方交易的業(yè)務(wù)，剔除與關(guān)聯(lián)方交易產(chǎn)生的利潤，得出企業(yè)本身的盈利能力，對企業(yè)自身的盈利能力和財務(wù)狀況評估，以進(jìn)行相關(guān)決策。

 

　　6)注意審計報告

 

　　關(guān)注注冊會(huì )計師出具的審計報告，若出具的不是無(wú)保留意見(jiàn)的審計報告，更應該關(guān)注審計報告中的說(shuō)明段和意見(jiàn)段，因為這些內容集中反映了重大重要的錯報風(fēng)險，能給予報表使用者提示。

 

　　會(huì )計是市場(chǎng)經(jīng)濟的靈魂。市場(chǎng)經(jīng)濟越發(fā)展，會(huì )計信息越重要。利益相關(guān)者要求企業(yè)會(huì )計報表提供的信息能夠真實(shí)、公允地反映企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現金流量。但企業(yè)管理層常常為了獲取非法利益而蓄意粉飾會(huì )計報表，通過(guò)各種辦法來(lái)進(jìn)行利潤操縱。每個(gè)企業(yè)采用的利潤操縱手段不完全相同，但這些操縱手段大多能夠在財務(wù)指標上和會(huì )計報表項目中反映出來(lái)。只要我們能夠發(fā)現財務(wù)指標異常的規律，分析會(huì )計報表項目金額的異常情況，就可以快速地判斷企業(yè)是否有操縱利潤的嫌疑，從而提高分析的效率。

 

　　一、利潤操縱的手段

 

　　1.操縱收入

 

　　1)虛構收入

 

　　低級水平的虛構收入方式，包括白條出庫、作銷(xiāo)售入賬、對開(kāi)發(fā)票、陰陽(yáng)合同虛開(kāi)發(fā)票，等等。這些明顯的違法之舉在日益發(fā)展的資本市場(chǎng)環(huán)境下已經(jīng)逐漸消失了，而更高級、更隱蔽的虛增方式正在為一些公司所采用。如企業(yè)自己或利用控股子公司按市場(chǎng)價(jià)銷(xiāo)售給第三方，確認了銷(xiāo)售收入，再由集團或另一關(guān)聯(lián)公司從第三方手中購回，避免了在合并報表時(shí)集團內部交易必須抵消的約束，確保了在合并報表中確認收入和利潤，達到了操縱收入的目的。

 

　　2)不及時(shí)確認收入

 

　　在現實(shí)經(jīng)濟活動(dòng)中，由于銷(xiāo)售交易形式的多樣性，企業(yè)在進(jìn)行銷(xiāo)售收入確認時(shí)擁有較大的空間。在房地產(chǎn)和高新技術(shù)行業(yè)，提前確認收入的現象非常普遍。主要的提前確認收入的幾種情況包括：一是在存有重大不確定性時(shí)確定收入，二是完工百分比法的不適當運用，三是在仍需提供未來(lái)服務(wù)時(shí)確認收入，四是在銷(xiāo)售交易未完成的情況下提前開(kāi)具銷(xiāo)售發(fā)票。與提前確認收入一樣，延后確認收入也是企業(yè)調控盈利的一種手法。這種手法一般在企業(yè)當前收益較為充裕，而未來(lái)收益預計可能減少的情況下時(shí)有發(fā)生。

 

　　3)調節應收賬款

 

　　應收賬款對收益的影響極大。企業(yè)為了虛增銷(xiāo)售收入而虛列應收賬款，通過(guò)虛假銷(xiāo)售、提前確認銷(xiāo)售或有意擴大賒銷(xiāo)范圍等方法調整利潤總額。當企業(yè)出現這種現象時(shí)，應收賬款占流動(dòng)資產(chǎn)比重增加，應收賬款周轉率減小。如果這種方法成為企業(yè)普遍采用的調整利潤的方法，這類(lèi)企業(yè)的應收賬款占用流動(dòng)資金的比重就會(huì )高于一般企業(yè)，而應收賬款周轉率則會(huì )低于一般企業(yè)。對于由于“應收賬款”科目而導致的利潤操縱一定要引起特別的注意。

 

　　4)調節非經(jīng)常性收入

 

　　企業(yè)可以通過(guò)調節非經(jīng)常性收入如其他業(yè)務(wù)利潤、投資收益、關(guān)聯(lián)交易引起的營(yíng)業(yè)外收支凈額、利用重組資產(chǎn)公允價(jià)值等進(jìn)行利潤操縱。其他業(yè)務(wù)是企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中發(fā)生的一些零星的收支業(yè)務(wù)，對于某些企業(yè)而言，它對企業(yè)總體利潤的貢獻卻有“一錘定千斤”的作用，企業(yè)可以通過(guò)調節其他業(yè)務(wù)利潤來(lái)影響企業(yè)總利潤。

 

　　關(guān)聯(lián)交易若以市價(jià)作為交易的定價(jià)，則不會(huì )對交易的雙方產(chǎn)生異常影響。而事實(shí)上，有些企業(yè)的關(guān)聯(lián)交易采取了協(xié)議定價(jià)的原則，定價(jià)的高低一定程度上取決于企業(yè)的需要，使得利潤在關(guān)聯(lián)企業(yè)之間轉移，許多上市公司就是通過(guò)關(guān)聯(lián)交易來(lái)進(jìn)行利潤操縱的。

 

　　公允價(jià)值通�？捎瑟毩⒌牡谌�方評估確定�，F階段我國經(jīng)濟市場(chǎng)化程度還很低，非市場(chǎng)因素對公平的市場(chǎng)交易存在嚴重干擾，有較嚴重的評估操縱問(wèn)題。通常上市公司受公允價(jià)值變動(dòng)影響較大。

 

　　5)調整其他應收款

 

　　其他應收款比應收賬款賬戶(hù)更具有隱蔽性，使用該賬戶(hù)進(jìn)行利潤操縱的單位越來(lái)越多。有些單位故意將其核算內容擴大，致使該賬戶(hù)的核算內容越來(lái)越多，進(jìn)行操縱利潤的余地也越來(lái)越大。

 

　　2.掛賬處理

 

　　1)待處理財產(chǎn)損失

 

　　待處理財產(chǎn)損失是由當期原因造成的，應在當期處理。但在會(huì )計實(shí)務(wù)中，企業(yè)為了當期能有客觀(guān)的利潤，故意對待處理財產(chǎn)損失不做賬務(wù)處理，使當期費用減少，從而達到虛增利潤之效果。

 

　　2)在建工程

 

　　企業(yè)在自行建造固定資產(chǎn)時(shí)，常常運用外部借款融資。借款利息在在建工程達到預定可使用狀態(tài)之前應予以資本化，之后的利息予以費用化。企業(yè)將達到預定可使用狀態(tài)的在建工程不結轉固定資產(chǎn)，利息計入在建工程成本，使當期財務(wù)費用減少;同時(shí)固定資產(chǎn)不增加，又可以少提折舊減少費用，這樣就從兩個(gè)方面虛增了利潤。

 

　　3)預收、預付賬款

 

　　企業(yè)為了延遲上繳增值稅和企業(yè)所得稅，故意將預收賬款掛賬，致使當期利潤減少。在當今信用制度不夠健全的經(jīng)濟環(huán)境下，預付賬款經(jīng)常發(fā)生，但是企業(yè)很快就會(huì )收到貨物，使該賬戶(hù)發(fā)生結轉。一般而言，預付賬款長(cháng)期掛賬的情況主要有以下兩種：一是預付賬款的貨物(或勞務(wù))已經(jīng)收到(或接受服務(wù))，企業(yè)為了少攤費用，沒(méi)有及時(shí)入賬;二是預付賬款無(wú)法收到貨物，款項又無(wú)法收回，變成了壞賬，當事人為了逃避責任，不進(jìn)行有關(guān)的賬務(wù)處理，使當期利潤增加。

 

　　3.調整費用

 

　　企業(yè)不按財務(wù)制度規定的成本費用開(kāi)支范圍進(jìn)行會(huì )計核算，通過(guò)漏計、少計或不計利息費用或少估應付費用等方法來(lái)隱瞞真實(shí)財務(wù)狀況。如企業(yè)為了虛增利潤，個(gè)別費用不入賬，或轉由母公司承擔。

 

　　有些企業(yè)的成本費用開(kāi)支具有很大的隨意性，不按會(huì )計制度規定核算，為調整利潤不及時(shí)進(jìn)行費用攤銷(xiāo)。對于企業(yè)來(lái)說(shuō)，待攤費用實(shí)質(zhì)上是已經(jīng)發(fā)生的一項費用，應在規定期限內攤入有關(guān)科目，計入當期損益。企業(yè)的待攤費用賬戶(hù)不按會(huì )計制度規定記載和核算，使該賬戶(hù)成為企業(yè)盈利的“蓄水池”。每月會(huì )計結賬時(shí)，將虧損部分從成本費用中沖減，列入當月待攤費用;如果當月實(shí)現利潤，則按利潤數額增加成本費用，同時(shí)沖減相應的待攤費用，這樣企業(yè)賬面保持每月不虧不盈。

 

　　4.其他方法的利潤操縱

 

　　企業(yè)還常常通過(guò)計提折舊、存貨計價(jià)、資產(chǎn)減值準備等跨期攤配項目來(lái)調節利潤。

 

　　1)選擇固定資產(chǎn)折舊方法及年限

 

　　固定資產(chǎn)折舊包括物質(zhì)性耗損和無(wú)形耗損，行業(yè)不同，磨損情況也不一樣，企業(yè)有較多的理由變更固定資產(chǎn)折舊方式，并以此操縱利潤。固定資產(chǎn)計提折舊的方法不同，對企業(yè)盈利會(huì )產(chǎn)生重大影響。如加速折舊法在前期計提折舊較多，減少前期企業(yè)利潤，在后期則會(huì )使利潤大量增加。在影響計提折舊的因素中，固定資產(chǎn)折舊的基數、凈殘值兩項指標較容易確定，但在固定資產(chǎn)使用年限的確定上卻較難把握，企業(yè)可以通過(guò)調整折舊年限來(lái)調節利潤。

 

　　2)選擇存貨計價(jià)方法

 

　　企業(yè)對存貨成本的計算若采用不適當的方法或任意分攤存貨成本，就可能降低銷(xiāo)售成本，增加營(yíng)業(yè)利潤。如有些企業(yè)任意改變存貨發(fā)出核算方法，以期達到高估本期利潤的效果。更有甚者，故意虛列存貨，或隱瞞存貨的短缺或毀損。

 

　　3)調整資產(chǎn)減值準備

 

　　資產(chǎn)減值涉及到不動(dòng)產(chǎn)及無(wú)形資產(chǎn)的估價(jià)，而我國目前的市場(chǎng)參照系并不完善，對資產(chǎn)的公允價(jià)值缺乏公平的確認，使減值計量難度很大。資產(chǎn)市值的不確定性給企業(yè)管理當局利潤操縱提供了極大的空間。目前，一些上市公司利用資產(chǎn)減值玩會(huì )計數字游戲，將損失推遲或提前。典型表現為某個(gè)年度出現巨額虧損，將以前的包袱一次解決，然后為未來(lái)年度的盈利打下良好的基礎。

 

　　二、對報表使用者的建議

 

　　企業(yè)有充分的空間來(lái)操縱利潤，對于會(huì )計報表使用者來(lái)說(shuō)，不僅要看利潤的數量，而且要看利潤的真實(shí)性及質(zhì)量。在實(shí)務(wù)中除了對償債能力﹑資金周轉能力比率﹑獲利能力比率等財務(wù)指標進(jìn)行綜合分析外，我們還可以通過(guò)以下一些方法來(lái)發(fā)現企業(yè)是否有操縱利潤的行為。

 

　　1.研究企業(yè)會(huì )計信息時(shí)間序列

 

　　利潤操縱是利用了會(huì )計核算權責發(fā)生制的特點(diǎn)，但在較長(cháng)時(shí)間內，有些利潤操縱手段將失去效用。如推遲確認費用必然引起下期費用升高;提前確認收入(或虛增收入)和利潤就會(huì )引起下期收入和利潤降低;費用不攤銷(xiāo)，則其有關(guān)的對應的項目不發(fā)生變化等。因此擴大信息觀(guān)察的時(shí)間范圍就能發(fā)現企業(yè)是否有利潤操縱。

 

　　2.對資產(chǎn)負債表的數據進(jìn)行比較分析

 

　　資產(chǎn)負債表的數據與利潤的關(guān)系極為密切，其增減變化直接影響到利潤的變化，通過(guò)分析各期相關(guān)科目的變化可以發(fā)現利潤變化的原因。如應收賬款余額突然增加，可能是信用政策放寬所導致，但也有可能是企業(yè)通過(guò)該賬戶(hù)在調節利潤。尤其是每個(gè)會(huì )計年度末，其余額變化較大，則極有可能是管理當局在操縱利潤。當我們經(jīng)�？吹揭粋�(gè)企業(yè)年末應收賬款很多，但到次年年初很快變少時(shí)，我們就應對該單位應收賬款的真實(shí)性提出質(zhì)疑。同時(shí)，我們還應該分析應收賬款與其他應收款、長(cháng)期投資的增減變動(dòng)關(guān)系。

 

　　3.結合運用現金流量表進(jìn)行分析

 

　　對于新成立的和成長(cháng)中的企業(yè)，現金如同新鮮血液;對于衰退中的企業(yè)，現金是使企業(yè)重現活力的良藥，它可以使企業(yè)的銷(xiāo)售由虧損變?yōu)橛�利�，F金凈流量為正數，通常說(shuō)明企業(yè)經(jīng)營(yíng)處于良性狀態(tài)�，F金凈流量越大，企業(yè)經(jīng)營(yíng)越穩健，企業(yè)盈利情況越好，資產(chǎn)的流動(dòng)狀況越佳，償債能力和支付股利的能力越強。因此，報表使用者在分析企業(yè)的盈利情況時(shí)，一定要結合企業(yè)的現金流量表進(jìn)行分析。

 

　　首先要仔細閱讀現金流量表的流入和流出項目，并注意和資產(chǎn)負債表、利潤表相關(guān)項目對照、驗證。在此基礎上進(jìn)行結構和盈利質(zhì)量分析。

 

　　1)結構分析

 

　　現金流量結構分析是指同一時(shí)期現金流量表中不同項目間的比較與分析，以揭示各項數據在企業(yè)現金流量中的相對意義。通過(guò)這方面的分析，可以發(fā)現在一定時(shí)期內影響現金余額增減變化的主要因素，以便抓住重點(diǎn)，采取有效措施，促使現金流量結構合理。

 

　　2)盈利質(zhì)量分析

 

　　盈利質(zhì)量分析是揭示企業(yè)保持現有經(jīng)營(yíng)水平，創(chuàng )造未來(lái)盈利能力的一種分析方法。盈利質(zhì)量分析主要包括盈利現金比率、凈資產(chǎn)現金回收率、現金毛利率等指標的分析。

 

　　盈利現金比率指標反映本期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現金凈流量與凈利潤之間的比率關(guān)系，一般情況下，該比率越大，企業(yè)盈利質(zhì)量也就越好。比率小于1時(shí)，說(shuō)明企業(yè)本期凈利潤中尚存在沒(méi)有實(shí)現的現金收入，在這種情況下，即使企業(yè)盈利，也可能發(fā)生現金短缺，嚴重時(shí)會(huì )導致破產(chǎn)。在盈利質(zhì)量分析時(shí)，僅僅靠一年的數據不能說(shuō)明問(wèn)題，需要進(jìn)行連續的盈利現金比率的比較。

 

　　凈資產(chǎn)現金回收率是對凈資產(chǎn)收益率的有效補充，它更注重現金概念，更為保守，也更真實(shí)可靠。對那些提前確認收益，而長(cháng)期未收現的公司，可以用凈資產(chǎn)現金回收率與凈資產(chǎn)收益率進(jìn)行對比，從而看出凈資產(chǎn)收益率的一些水分。

 

　　現金毛利率是對銷(xiāo)售凈利率的有效補充，可以識別權責發(fā)生制下利潤率計算不實(shí)或人為虛增的問(wèn)題。值得注意的是，對于特殊行業(yè)，特別是一次性投資規模較大分期回籠現金的行業(yè)，如房地產(chǎn)、大型基礎設施建設等行業(yè)，應該將該指標進(jìn)行連續幾期的計算，以確定現金毛利率的合理水平，正確評價(jià)公司業(yè)績(jì)。

 

　　4.關(guān)注其他信息

 

　　1)會(huì )計報表的準確性和及時(shí)性

 

　　會(huì )計報表之間的數據是相互聯(lián)系的，數據之間有一定的邏輯關(guān)系。如果一個(gè)企業(yè)的報表之間出現前后不一致、報表不平衡、不符合邏輯關(guān)系等情況，則應對其會(huì )計核算的真實(shí)性產(chǎn)生懷疑。

 

　　企業(yè)應按時(shí)向有關(guān)部門(mén)報送會(huì )計報表。企業(yè)實(shí)事求是的進(jìn)行會(huì )計核算，在規定的時(shí)間內可以完成所有的會(huì )計報表。如果一個(gè)企業(yè)沒(méi)有充分的理由而不及時(shí)提供報表，則應考慮到該企業(yè)是否私自做會(huì )計調整。為此，報表使用者對于那些遲交報表的單位應多加留意。

 

　　2)利潤來(lái)源分析

 

　　如果企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)較小，非主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤比例過(guò)大或已成為企業(yè)的主要來(lái)源時(shí)，就要考慮企業(yè)是否在利用資產(chǎn)重組或股權投資等方法調節利潤的可能。資產(chǎn)重組往往使上市公司具有一夜之間扭虧為盈的特效功能，所產(chǎn)生的利潤在投資收益中直接反映出來(lái)，因此要充分關(guān)注企業(yè)利潤結構、利潤來(lái)源的變化。

 

　　3)不良資產(chǎn)分析

 

　　利用虛擬資產(chǎn)作為“蓄水池”調節利潤是某些公司慣用的手法。這些情況往往通過(guò)待攤費用、待處理財產(chǎn)損失等科目虛擬資產(chǎn)進(jìn)行。通過(guò)多年應收賬款、其他應收款、存貨積壓等產(chǎn)生虛擬資產(chǎn)、不良資產(chǎn)的可能性也較大。

 

　　4)關(guān)聯(lián)方交易分析

 

　　將關(guān)聯(lián)方的交易所得到的銷(xiāo)售收入和利潤減去后可以看出企業(yè)的盈利能力。因為該盈利并不是企業(yè)本身的能力，而是借助于關(guān)聯(lián)方的“支持”引起的。分析時(shí)可以從數量和金額大小、種類(lèi)的變化和財務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果影響大小中看出問(wèn)題，從而判斷企業(yè)的盈利能力和財務(wù)狀況，決定是否值得投資，以減少投資風(fēng)險。

 

　　5.注意審計報告

 

　　審計報告中注冊會(huì )計師對企業(yè)年度會(huì )計報表發(fā)表的審計意見(jiàn)，要引起使用者的警惕和重視，關(guān)注可能發(fā)生的利潤操縱。同時(shí)，對于內部審計機構的審計報告，也應高度重視。內部審計機構是企業(yè)自我約束機制的一個(gè)重要組成部分，大量事實(shí)證明，凡是內部審計開(kāi)展好的企業(yè)，操縱利潤的可能性較小。如果條件許可的話(huà)，還可以翻閱公司的各種文件，如商業(yè)計劃、營(yíng)銷(xiāo)計劃等。報表的使用者還要多關(guān)注有疑問(wèn)的業(yè)務(wù)，如改變核算時(shí)間，“放松”信用評估標準等。

 

　　最后，我們要特別注意，企業(yè)在不同時(shí)期采用的操縱利潤的手段會(huì )發(fā)生改變，隨著(zhù)政策和制度的完善，企業(yè)利潤操縱的手段會(huì )更加隱蔽。我們需要不斷研究反映企業(yè)利潤操縱的財務(wù)指標特征，及時(shí)把握這些指標特征的變化情況，及時(shí)增加新的檢驗指標，在更全面的層次上進(jìn)行考察。

 

　　三、上市公司利潤操縱N個(gè)實(shí)例

 

　　企業(yè)財務(wù)會(huì )計報告(以下簡(jiǎn)稱(chēng)報告)是綜合反映一定時(shí)期財務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果以及現金流量情況的書(shū)面文件。因此，現有和潛在投資者、債權人、政府及其機構都要求企業(yè)提供的報告能夠真實(shí)、公允地反映企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現金流量。實(shí)際中，有的上市公司企業(yè)管理層為了達到獲取非法利益的目的而蓄意粉飾會(huì )計報表，通過(guò)各種方法進(jìn)行利潤操縱。

 

　　1)收入的實(shí)現與確認

 

　　在收入確認時(shí)，一般應解決兩個(gè)問(wèn)題：定時(shí)和計量。定時(shí)是指收入在什么時(shí)候入賬，比如商品銷(xiāo)售是在售前、售中，還是在售后確認收入;計量則指以什么金額登記，是按總額法，還是按凈額法;勞務(wù)收入按完工百分比法，還是按完成合同法。我國《企業(yè)會(huì )計制度》對利息和使用費收入的確認有著(zhù)明確的規定，即利息收入，應按讓渡現金使用權的時(shí)間和適用利率計算確定;使用費收入，應按有關(guān)合同或協(xié)議規定的收費時(shí)間和方法計算確定。

 

　　例如：2003年12月23日，深高速董事會(huì )發(fā)布公告，稱(chēng)公司與長(cháng)沙環(huán)路公司及深圳國際信托投資公司簽訂協(xié)議，將長(cháng)沙環(huán)路公司由2003年12月23日至2007年10月30日預期應付給公司的貸款利息80702402元一次性以6680萬(wàn)元還清。

 

　　按照權責發(fā)生制原則，上述利息收入應當在截至2007年10月30日前的會(huì )計期間分季度確認，而不能一次性確認，更不應該在2003年度一次確認。

 

　　2)重大會(huì )計差錯

 

　　例如：華聯(lián)綜超在2003年中有一項重大會(huì )計政策變更。公司稱(chēng)根據財政部有關(guān)規定，將截至2002年12月31日租入資產(chǎn)改造工程支出原始金額43,418萬(wàn)元由“長(cháng)期待攤費用”轉入“經(jīng)營(yíng)租入固定資產(chǎn)改良”。

 

　　2003年年報顯示，公司因此“固定資產(chǎn)”科目年末相應增加43,418萬(wàn)元。根據2003年財政部下發(fā)的“關(guān)于執行《企業(yè)會(huì )計制度》和相關(guān)會(huì )計準則有關(guān)問(wèn)題解答(二)”中的規定，華聯(lián)綜超將租入資產(chǎn)改造工程支出由“長(cháng)期待攤費用”轉入“經(jīng)營(yíng)租入固定資產(chǎn)改良”的處理并沒(méi)有錯。

 

　　然而，華聯(lián)綜超年報將“經(jīng)營(yíng)租入固定資產(chǎn)改良”放在“固定資產(chǎn)原值”和“累計折舊”科目里則明顯屬于會(huì )計處理不當。另外，“長(cháng)期待攤費用”應該在兩次租入資產(chǎn)改造之間全部攤銷(xiāo)，“固定資產(chǎn)”在使用年限中逐年計提折舊攤銷(xiāo)。將“長(cháng)期待攤費用”轉入“固定資產(chǎn)原值”另一個(gè)好處是，華聯(lián)綜超原來(lái)對“長(cháng)期待攤費用”在以后年度中攤銷(xiāo)就順理成章。

 

　　3)非關(guān)聯(lián)方交易

 

　　我國對關(guān)聯(lián)方交易做了嚴格的規定，對上市公司和關(guān)聯(lián)方之間的交易，如果沒(méi)有確鑿的證據證明交易價(jià)格是公允的，對顯失公允的部分，視為是關(guān)聯(lián)方對上市公司的捐贈，計入資本公積，并單獨設置“關(guān)聯(lián)交易差價(jià)”明細科目進(jìn)行核算。為了繞開(kāi)上述規定，一些上市公司在重組、收購等重大事項中，逐漸轉向了如何鉆非關(guān)聯(lián)方交易的空子。

 

　　例如：*ST濟百2003年7月投資873萬(wàn)元分別收購山東永安企業(yè)股份有限公司和山東永大工貿有限公司持有的山東永安房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司50%和40%的股權;由子公司濟南百大電子商務(wù)網(wǎng)絡(luò )有限責任公司投資97萬(wàn)元收購山東永安企業(yè)股份有限公司持有的山東永安房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司10%的股權。該收購事項于2003年9月辦理完畢工商登記變更手續。

 

　　公司在收購山東永安房地產(chǎn)公司后，將面積7.8畝的土地使用權轉讓給山東永安房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司，轉讓價(jià)格以評估價(jià)值為參考，雙方協(xié)商確定為2,990萬(wàn)元人民幣。之后不久，公司將所持山東永安房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司40%的股權以人民幣3,968萬(wàn)元的價(jià)格轉讓給山東天業(yè)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司。此次股權的轉讓未構成關(guān)聯(lián)交易，報告期產(chǎn)生3,580萬(wàn)元的股權投資轉讓收益，未見(jiàn)相關(guān)交易事項的評估報告。

 

　　4)合并會(huì )計報表

 

　　根據我國《企業(yè)會(huì )計準則》的有關(guān)規定，凡設立在我國境內，擁有一個(gè)或一個(gè)以上子公司的母公司，應當編制合并會(huì )計報表，以綜合反映母公司和子公司所形成的企業(yè)集團的經(jīng)營(yíng)成果、財務(wù)狀況及其變動(dòng)情況。一些上市公司便利用不披露子公司經(jīng)營(yíng)狀況等手段來(lái)粉飾合并會(huì )計報表。

 

　　例如：都市股份2003年利潤總額主要由兩項投資收益：公司持股上海農工商超市有限公司37%股權，2003年度產(chǎn)生投資收益67,753,996.23元;公司持股上海農口房地產(chǎn)集團有限公司20%股權，2003年確認投資收益8,042,472.14元。兩項投資收益合計占公司利潤總額的105.12%。公司2003年度“長(cháng)期股權投資”中顯示，公司對上海農工商超市有限公司“期初余額”為5,599萬(wàn)元，“本期權益增減額”8,281萬(wàn)元。

 

　　年報“投資收益”附注披露投資收益為6,775萬(wàn)元。按照后者計算，該項長(cháng)期股權投資的收益率高達121%，按前者計算更是高達147.90%。公司對上海農工商超市有限公司37%股權始于2001年與控制股東的資產(chǎn)置換。在長(cháng)期股權投資“期末余額”下，投資成本14,133萬(wàn)元，確認收益1,934萬(wàn)元，合計16,067萬(wàn)元;公司2002年年報顯示：該項股權投資“期初余額”為16,067萬(wàn)元，2002年度確認收益3,799萬(wàn)元,占公司2002年度利潤總額的139.82%，“分得利潤”14,267萬(wàn)元，“初始投資”為3,700萬(wàn)元，期末該項投資賬面余額為5,599萬(wàn)元;2002年報中“應收股利”項下，應收上海農工商超市有限公司股利128,450,661.82元，理由是已分配尚未收到的股利。若按照都市股份持股37%計算，上海農工商超市有限公司2002年分配股利高達347,163,950.8元。

 

　　5)非經(jīng)常性損益

 

　　非經(jīng)常性損益包括處置長(cháng)期股權投資、固定資產(chǎn)、在建工程、無(wú)形資產(chǎn)、其他長(cháng)期資產(chǎn)產(chǎn)生的損益、各種形式的政府補貼、交易價(jià)格顯失公允的交易產(chǎn)生的超過(guò)公允價(jià)值部分的損益等內容。一些公司并未按照上述規定披露扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤。

 

　　例如：通城控股在年報中披露，2003年12月29日，將持有的恒信證券20.01%股權(賬面余額9,423.25萬(wàn)元)，以12,882.44萬(wàn)元轉讓給湖南湘暉資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)股份有限公司，轉讓收益3,459.19萬(wàn)元，經(jīng)查驗，公司沒(méi)有將此收益列入非經(jīng)常性損益。又如中儲股份2003年實(shí)現凈利潤3,233.6萬(wàn)元，較去年增長(cháng)13.26%，扣除非經(jīng)常性損益后凈利潤僅有957萬(wàn)元，較上年同期大幅下降。中華企業(yè)2003年的凈利潤表面上較上年增長(cháng)9.13%，但公司轉讓股權以及獲得的各種形式的政府補貼等非經(jīng)常性損益高達1.06億元，占公司凈利潤的60%以上，扣除非經(jīng)常性損益后，公司凈利潤實(shí)際較上年下滑40%以上。

 

　　海螺型材在扣除非經(jīng)常性損益后，凈利潤下降幅度高達近80%。公司的扭虧收益主要來(lái)自轉讓順德市震德塑料機械廠(chǎng)有限公司、順德市震德第二塑料機械廠(chǎng)有限公司、順德市震德第三塑料機械有限公司的股權轉讓收益1.15億元。

 

　　6)固定資產(chǎn)變更折舊方式

 

　　企業(yè)對固定資產(chǎn)正確計提折舊，對計算產(chǎn)品成本及營(yíng)業(yè)成本和損益都將產(chǎn)生重大影響。在影響計提折舊的因素中，折舊的基數、固定資產(chǎn)的凈殘值兩項指標還比較容易確定，但在固定資產(chǎn)使用年限的確定上卻較難把握。固定資產(chǎn)折舊除有形磨損外還有無(wú)形磨損，而且企業(yè)和行業(yè)不同，磨損情況也不相同，因此，企業(yè)往往有足夠的理由變更固定資產(chǎn)折舊方式。同時(shí)，變更固定資產(chǎn)折舊方式只會(huì )影響會(huì )計利潤卻不會(huì )影響應稅利潤。

 

　　例如：2003年，八一鋼鐵實(shí)現凈利潤3.21億元，同比增長(cháng)100.61%。從2003年7月1日起，八一鋼鐵將公司現有部分固定資產(chǎn)使用年限進(jìn)行了調整，加快了固定資產(chǎn)的折舊速度。

 

　　折舊年限的變更使八一鋼鐵在2003年增加折舊額5,976萬(wàn)元，減少2003年利潤總額5,173萬(wàn)元。凌鋼股份從2003年1月1日起，將固定資產(chǎn)折舊年限估計變更，縮短固定資產(chǎn)折舊年限，提高折舊率。此項會(huì )計政策變更減少公司2003年的利潤總額4,671萬(wàn)元，凈利潤3,130萬(wàn)元。同時(shí)公司在2003年還報廢了部分固定資產(chǎn)和備品備件，其中報廢固定資產(chǎn)凈損失5,015萬(wàn)元，扣除已計提的減值準備后，實(shí)際減少公司2003年利潤總額2,818萬(wàn)元;報廢備品備件凈損失2,391萬(wàn)元，扣除已計提的跌價(jià)準備后，實(shí)際減少公司2003年利潤總額1,181萬(wàn)元。

 

　　小商品城下屬分公司銀都酒店由于多年滿(mǎn)負荷經(jīng)營(yíng)，酒店硬件設施特別是內裝修損耗較大，酒店裝飾已顯陳舊，公司決定于2005年對銀都酒店進(jìn)行重新裝修。銀都酒店裝修支出原在固定資產(chǎn)科目核算，作為計提折舊基礎的裝修支出原使用年限估計數為20年。

 

　　基于穩健原則，公司自2003年1月1日起，將以上裝修支出凈值43,704,490.42元在重新裝修前的剩余2年內攤銷(xiāo)。此項會(huì )計估計變更使2003年增加折舊19,308,245.18元。

 

　　同時(shí)，銀都酒店固定資產(chǎn)中的地下停車(chē)場(chǎng)、主樓土建工程、員工宿舍原按40年使用年限計提折舊，現按30年計提折舊;電梯、空調及暖通、水電氣工程、消防工程等原按20年使用年限計提折舊，現按8年計提折舊。此會(huì )計估計變更2003年增加折舊5,725,828.08元。上述兩項會(huì )計估計變更合計增加本期折舊25,034,073.26元，減少相應數額的利潤總額。

 

　　7)未確認的投資損失

 

　　通常情況下，若一家上市公司的利潤總額出現負數，那么該公司相應的凈利潤也就應該為負數。然而由于未確認的投資損失的存在，在原本為負數的利潤總額減少數股東收益及增加未確認的投資損失后，凈利潤就變成了正數。未確定的投資損失形成了一些上市公司的利潤調節器。

 

　　例如：國際實(shí)業(yè)2003年利潤總額為-4323.3萬(wàn)元，在扣除1,202.6萬(wàn)元的少數股東損失，加上3,820.9萬(wàn)元未確認的投資損失之后，公司的凈利潤達517萬(wàn)元。錦州六陸2002年利潤總額-1127.2萬(wàn)元，憑借2,546.3萬(wàn)元的未確認投資損失，凈利潤達942.7萬(wàn)元。2003年年報，公司利潤總額為699萬(wàn)元，加上未確認投資損失，凈利潤達1,046.7萬(wàn)元。

 

　　輪胎橡膠在2003年1-6月利潤總額只有1,095.8萬(wàn)元的情況下，由于增加了3,787.7萬(wàn)元的“未確認的投資損失”，凈利潤達4,698.8萬(wàn)元。2002年，同樣的原因讓公司在虧損1.11億元的情況下，實(shí)現凈利潤6,015.3萬(wàn)元。

 

　　目前，輪胎橡膠的未確認投資損失還是一本糊涂賬，據2003年第三季季報顯示，公司在利潤表中利潤總額項目下加未確認的投資損失412.1萬(wàn)元，而2003年半年報公司在利潤表中利潤總額項目下加未確認的投資損失3,787.7萬(wàn)元，兩者相差3,375.6萬(wàn)元。然而公司的資產(chǎn)負債表卻顯示，截至2003年9月30日公司未確認投資損失為1.82億元，比半年報時(shí)的3.67億元減少了1.82億元，與公司利潤表顯示的數據出現了非常大的出入。

 

　　主營(yíng)國內外貿易，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入高達521.2億元的五礦發(fā)展，2003年未確認的投資損失累計4,360.6萬(wàn)元，主要由于公司在2003年增加了一家凈資產(chǎn)為負值的子公司，以及投資的北京五礦騰龍信息技術(shù)有限公司、北京育英網(wǎng)信息技術(shù)有限公司等出現超額虧損所致。

 

　　由于合并報表時(shí)，上市公司對子公司的超額虧損不予確診，一些公司可以將成本、費用通過(guò)各種途徑轉嫁到超額虧損子公司身上，或者通過(guò)增減超額虧損額來(lái)調節自身的利潤，達到操控利潤、粉飾會(huì )計報表的目的。

 

　　8)資產(chǎn)減值準備

 

　　資產(chǎn)減值準備的計提直接計入當期損益，增加當期費用，減少資產(chǎn)，減少當期利潤。如果少計或不計資產(chǎn)減值準備就會(huì )減少當期費用，增加資產(chǎn)，從而虛增當期利潤。目前，八項準備中頻繁被部分企業(yè)當作調節企業(yè)利潤粉飾會(huì )計報表的利器。其中主要項目是壞賬準備、短期投資跌價(jià)準備、存貨跌價(jià)準備及長(cháng)期投資減值準備。

 

　　1.壞賬準備

 

　　企業(yè)可以對壞賬準備的計提比例根據企業(yè)的實(shí)際情況自行確定，對于那些，會(huì )計核算規范的企業(yè)來(lái)說(shuō)確實(shí)可以起到一定的積極作用;反之，只能成為部分企業(yè)調節財務(wù)狀況的工具。調增計提比例，就會(huì )增加當期費用，減少利潤，減少當期稅額。壞賬計提一般都計入管理費用，進(jìn)而直接影響利潤。應收款項計提壞賬準備的方法由企業(yè)自行確定，企業(yè)應當制定壞賬準備的計提范圍、提取方法、賬齡的劃分和提取比例，這在客觀(guān)上為上市公司利用計提壞賬準備調整利潤提供了可能，而壞賬準備計提不足也就成為一些公司調整利潤的首選。

 

　　例如：北京城鄉期末對應收款項采用賬齡分析法計提壞賬準備，公司3年以上應收賬款19,328,779.28元，計提壞賬準備1,353,014.55元;3年以上其他應收款27,898,923.75元，計提壞賬準備3,655,534.52元。以上應收款項合計47,227,703.03元，計提壞賬準備合計5,008,549.07元，應收款項凈值42,219,153.96元。根據國際會(huì )計準則，賬齡在2年以上的應收款項，應視同壞賬。在我國，一般認為3年以上未收回的應收賬款才視同壞賬。若北京城鄉3年以上應收款項按照50%的比例計提壞賬準備，公司將減少當期利潤總額18,605,302.45元。

 

　　2.短期投資減值準備

 

　　企業(yè)在運用短期投資成本與市價(jià)孰低時(shí)，可以根據其具體情況，分別采用按投資總體、投資類(lèi)別或單項投資計提跌價(jià)準備，如果某項短期投資比較重大(如占整個(gè)短期投資10%及以上)，應按單項投資為基礎計算并確定計提的跌價(jià)準備。由于準則規定企業(yè)可以根據具體情況，分別采用按投資總體、投資類(lèi)別或單項投資計提跌價(jià)準備，給了一些企業(yè)靈活選擇的空間，使部分企業(yè)通過(guò)對計提方法的選擇，達到調整利潤的目的。

 

　　例如：ST魯銀在2002年度報告中顯示每股收益-1.07元，虧損額高達2.65億元。實(shí)際上魯銀投資2002年度實(shí)現的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤分別比2002年增長(cháng)了24%和40%，但由于在期末因應收賬款、委托貸款、對外投資等資產(chǎn)方面的巨額計提準備金高達1億元，使得管理費用劇增。

 

　　這是導致公司巨額虧損的主要原因。由于會(huì )計制度要求的追溯調整公司將2001年378萬(wàn)元的盈利也調減為虧損2490萬(wàn)元，連年的虧損使其成為交易所首次實(shí)行“退市風(fēng)險警示”特別處理的企業(yè)之一——*ST魯銀。盡管巨額計提增加了當年的費用，卻降低了來(lái)年的費用。魯銀投資2002年第一季度的報告中顯示，公司已經(jīng)扭虧為盈，實(shí)現每股利潤0.03元，凈利潤718萬(wàn)元。

 

　　3.長(cháng)期投資減值準備

 

　　企業(yè)應當定期對長(cháng)期投資的賬面價(jià)值逐項進(jìn)行檢查，至少于每年年末檢查一次。如果由于市價(jià)持續下跌或被投資單位經(jīng)營(yíng)狀況變化等原因導致其可收回金額低于投資的賬面價(jià)值，應將可收回金額低于長(cháng)期投資賬面價(jià)值的差額，確認為當期投資損失。

 

　　另外，從會(huì )計處理的角度上看，長(cháng)期投資有成本法和權益法兩種。一般情況下，投資企業(yè)對被投資單位無(wú)控制、無(wú)共同控制且無(wú)重大影響的，長(cháng)期股權投資應采用成本法核算;對被投資單位具有控制、共同控制或重大影響的，長(cháng)期股權投資應采用權益法核算。部分企業(yè)根據自身利益的需求對被投資企業(yè)的投資比例在20%上下隨意變動(dòng)，以致達到控制利潤的目的。

 

　　例如：TCL通訊于2003年3月29日發(fā)布了一則《關(guān)于對公司2000年度會(huì )計報表所反映問(wèn)題整改報告》的公告，公告顯示了TCL通訊2000年虛增利潤4952萬(wàn)元的情況。其中包括少計壞賬準備4392萬(wàn)元，少計存貨跌價(jià)準備2813萬(wàn)元，少計長(cháng)期投資減值準備685萬(wàn)元。TCL對此事件僅解釋為會(huì )計處理不當、會(huì )計估計不當以及會(huì )計信息傳遞不及時(shí)、不真實(shí)等原因造成的。1999年TCL通訊虧損17984萬(wàn)元，如果2000年繼續虧損，則將被ST。不計或少計資產(chǎn)減值準備不僅與會(huì )計謹慎性原則背道而馳，還反映出上市公司依然難以擺脫年末粉飾報表的情結。而且在當時(shí)給投資者造成的重大誤導，也已經(jīng)構成虛假陳述。

 

　　4.存貨跌價(jià)準備

 

　　存貨跌價(jià)準備應按單個(gè)存貨項目的成本與可變現凈值計量，如果某些存貨具有類(lèi)似用途并與在同一地區生產(chǎn)和銷(xiāo)售的產(chǎn)品系列相關(guān)，且實(shí)際上難以將其與該產(chǎn)品系列的其他項目區別開(kāi)來(lái)進(jìn)行估價(jià)的存貨，可以合并計量成本與可變現凈值;對于數量繁多、單價(jià)較低的存貨，可以按存貨類(lèi)別計量成本與可變現凈值。

 

　　例如：ST天鵝2002年公司中期的每股收益由0.04元到年末的-1.15元，凈利潤也從中期近1628萬(wàn)元的盈利到年末的-4.18億元巨額虧損。大量壞賬損失、存貨跌價(jià)損失，是導致2002年虧損的重要原因。

 

　　2002年年報顯示，公司的應收賬款和存貨計提減值準備高達4.5億元，擔保損失1.39億元。同時(shí)由于追溯調整，不僅讓公司三季度報告中盈利的2317萬(wàn)元變?yōu)檎麄�(gè)年度虧損，也使2001年業(yè)績(jì)也由2683萬(wàn)元的盈利轉為-5750萬(wàn)元的虧損。不僅帶上了ST的帽子，同樣也被實(shí)行了退市風(fēng)險警示的特別處理*ST天鵝。

 

　　另外，在小天鵝公布的2003年一季度的季報中顯示公司已經(jīng)扭虧為盈，凈利潤為2941萬(wàn)元，每股收益0.08元，較去年同期增長(cháng)約61%。允許企業(yè)對存貨的跌價(jià)準備進(jìn)行單個(gè)或分類(lèi)計提，以及對發(fā)生存貨計提情況的判斷由企業(yè)自行決定的靈活性，使一些企業(yè)有更多的空隙可鉆。

 

　　四、企業(yè)常見(jiàn)利潤操縱方法的會(huì )計分析

 

　　企業(yè)會(huì )計報表是綜合反映一定時(shí)期財務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果以及財務(wù)狀況變動(dòng)的書(shū)面文件，編制和提供會(huì )計報表的最終目的，是為了達到社會(huì )資源的合理配置。因此，現有和潛在投資者、債權人、政府及其機構都要求企業(yè)提供的會(huì )計報表能夠真實(shí)、公允地反映企業(yè)的財務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現金流量。但現實(shí)生活中，企業(yè)管理層為了達到獲取非法利益的目的而蓄意粉飾會(huì )計報表，通過(guò)各種辦法來(lái)進(jìn)行利潤操縱。

 

　　本文就試圖對企業(yè)常見(jiàn)的利潤操縱方法予以簡(jiǎn)單的會(huì )計分析，從而對企業(yè)提供的會(huì )計信息有一個(gè)更加清醒、正確的認識。

 

　　1、通過(guò)掛賬處理進(jìn)行利潤操縱 按新會(huì )計制度規定，企業(yè)所發(fā)生的該理的費用，應在當期立即處理并計入損益。

 

　　但有些企業(yè)為了達到利潤操縱的目的尤其是為了使當期盈利，則故意不遵守規則，通過(guò)掛賬等方式降低當期費用，以獲得虛增利潤之目的。

 

　　1.1應收賬款尤其是三年以上的應收賬款長(cháng)期掛帳。應收賬款是企業(yè)因銷(xiāo)售產(chǎn)品、提供勞務(wù)及其他原因，應向購貨方或接受勞務(wù)的單位收取的款項，因它是企業(yè)的銷(xiāo)售業(yè)務(wù)也是企業(yè)的主營(yíng)業(yè)務(wù)，因此，一般而言，應收賬款能否收回，對企業(yè)業(yè)績(jì)影響很大。

 

　　但對于三年以上的應收賬款，收回的可能性極小，按規定應轉入壞帳準備并計入當期損益。如果按規定三年以上的應收帳款轉為壞賬的話(huà)，有人曾計算過(guò)，1997年深滬市上市公司虧損數將由42家改為114家，虧損面將由5.2%擴大至14%。由此可見(jiàn)，應收賬款對收益的影響極大。在現實(shí)中還有這樣一種情況，即企業(yè)為了虛增銷(xiāo)售收入的需要而虛列應收賬款，因此，對于由于"應收賬款"科目而導致的利潤操縱一定要引起特別的注意。

 

　　1.2 待處理財產(chǎn)損失長(cháng)期掛賬。這種損失是由于當期某種原因造成的，應在當期處理，但若有意不在當期處理，使當期費用減少，從而達到虛增利潤之效果。

 

　　1.3 在建工程長(cháng)期掛帳。這主要體現在大部分企業(yè)在自行建造固定資產(chǎn)時(shí)，都會(huì )對外部分融入資金。而借款需按期計提利息，按會(huì )計制度規定，這部分借款利息在在建工程沒(méi)有辦理峻工手續之前應予以資本化。如果企業(yè)在建工程完工了而不進(jìn)行峻工決算，那么利息就可計入在建工程成本，從而使當期費用減少(財務(wù)費用減少)，另一方面又可以少提折舊，這樣就可以從兩個(gè)方面來(lái)虛增利潤。 1.4該攤費用不攤。對于企業(yè)來(lái)說(shuō)，待攤費用和遞延資產(chǎn)實(shí)質(zhì)上是已經(jīng)發(fā)生的一項費用，應在規定期限內攤入有關(guān)科目，計入當期損益。但一些企業(yè)則為了某種目的少攤、甚至不攤。

 

　　2、通過(guò)折舊方式變更操縱利潤 企業(yè)對固定資產(chǎn)正確地計提折舊，對計算產(chǎn)品成本(或營(yíng)業(yè)成本)、計算損益都將產(chǎn)生重大影響。

 

　　在影響計提折舊的因素中，折舊的基數、固定資產(chǎn)的凈殘值兩項指標還比較容易確定，但在固定資產(chǎn)使用年限的確定上卻較難把握。事實(shí)上，固定資產(chǎn)折舊除有形磨損外還有無(wú)形磨損，而且企業(yè)和行業(yè)不同，磨損情況也不相同，因此，企業(yè)往往有足夠的理由變更固定資產(chǎn)折舊方式。

 

　　例如：

 

　　某公司從1995年起對固定資產(chǎn)折舊由加速折舊法改為一般折舊法。折舊方法變更后，折舊率綜合下降3%，折舊方法變更增加的稅前利潤估計約966萬(wàn)元。其實(shí)該公司的主營(yíng)業(yè)務(wù)是制造電冰箱，電冰箱的升級換代較快，從正確地計算損益來(lái)講，電冰箱生產(chǎn)線(xiàn)使用加速折舊方法可以比較真實(shí)地反映固定資產(chǎn)的損耗情況。此外該公司1995年銷(xiāo)售退回2400萬(wàn)元未在當年入帳，導致銷(xiāo)售利潤虛增約265萬(wàn)元。

 

　　以上兩項虛增利潤之和1231萬(wàn)元，略大于當年利潤總額1214萬(wàn)元。也就是說(shuō)，該公司若在1995年不變更固定資產(chǎn)折舊方法，并且將銷(xiāo)售退回按會(huì )計制度規定入帳的話(huà)，公司當年則虧損無(wú)疑。同時(shí)，變更固定資產(chǎn)折舊方式只會(huì )影響會(huì )計利潤卻不會(huì )影響應稅利潤。因為會(huì )計準則和稅收法規確認收入和費用的特點(diǎn)及標準不同。稅法對各類(lèi)固定資產(chǎn)折舊另有規定，企業(yè)降低折舊率只會(huì )增加會(huì )計利潤卻不會(huì )增加應稅利潤，對企業(yè)現金流量也不會(huì )產(chǎn)生影響。

 

　　3、通過(guò)非經(jīng)常性收入進(jìn)行利潤操縱

 

　　3.1其他業(yè)務(wù)利潤 其他業(yè)務(wù)是企業(yè)在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中發(fā)生的一些零星的收支業(yè)務(wù)，其他業(yè)務(wù)不屬于企業(yè)的主要經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，但對于一些公司而言，它對公司總體利潤的貢獻確有"一錘定千斤"的作用。比如吉輕工，1997年主業(yè)虧損4292萬(wàn)元，可"慶幸"的是，其在1997年內兼并了長(cháng)春輕工業(yè)機械廠(chǎng)，該廠(chǎng)于1997年11月進(jìn)行了一項土地使用權轉讓?zhuān)瑑衾�達5198萬(wàn)元，吉輕工也由此當年轉虧為盈，凈資產(chǎn)收益率達到10.3%。

 

　　3.2投資收益 我國投資準則將投資定義為：企業(yè)為通過(guò)分配來(lái)增加財富，或為謀求其他利益，而把資產(chǎn)讓渡給其他單位所獲得的另一項資產(chǎn)。因此，投資通常是企業(yè)的部分資產(chǎn)轉給其他單位使用，通過(guò)其他單位使用投資者投入的資產(chǎn)創(chuàng )造的效益后分配取得的，或者通過(guò)投資改善貿易關(guān)系等達到獲取利益的目的。

 

　　當然，在證券市場(chǎng)上進(jìn)行投資所取得的收益實(shí)際上是對購入證券的投資者投入的所有現金的再次分配的結果，主要表現為價(jià)差收入，以使資本增值。但企業(yè)往往利用投資收益使之成為掩蓋企業(yè)虧損的重要手段。例如四川峨鐵，1997年進(jìn)行法人股轉讓?zhuān)�以每�?.1元價(jià)格賣(mài)掉1000萬(wàn)股"樂(lè )山電力"法人股，使其當年扭虧為盈，每股收益為0.007元

 

　　3.3 關(guān)聯(lián)交易引致的營(yíng)業(yè)外收支凈額 關(guān)聯(lián)交易是指存在關(guān)聯(lián)關(guān)系的經(jīng)濟實(shí)體之間的購銷(xiāo)業(yè)務(wù)。倘若關(guān)聯(lián)交易以市價(jià)作為交易的定價(jià)原則，則不會(huì )對交易的雙方產(chǎn)生異常影響。而事實(shí)上，有些公司的關(guān)聯(lián)交易采取了協(xié)議定價(jià)的原則，定價(jià)的高低一定程度上取決于公司的需要，使得利潤在關(guān)聯(lián)公司之間轉移。

 

　　例如：

 

　　1997年廣電股份1.13億元的營(yíng)業(yè)外收入主要來(lái)自?xún)商帲阂皇峭恋亻_(kāi)發(fā)補貼4000萬(wàn)元;二是將其全資子公司上海錄音器材廠(chǎng)有償出讓給自己的國家股大股東上海廣電(集團)有限公司，雙商協(xié)商收購價(jià)9414萬(wàn)元，從而使廣電股份獲得凈收益7960萬(wàn)元。因此，在注冊會(huì )計師對其出具的審計報告中明確指出：該項業(yè)務(wù)雖已經(jīng)產(chǎn)權交易所鑒證，但未經(jīng)過(guò)資產(chǎn)評估確認價(jià)值，并指出此項關(guān)聯(lián)交易對其1997年損益產(chǎn)生了重大影響。

 

　　3.4 調整以前年度損益 在利潤表中，"以前年度損益調整"這個(gè)科目反映的是企業(yè)調整以前年度損益事項而對本年利潤的影響額。因此，一些公司也因此而"置之死地而后生".例如耀華玻璃在1997年度出現業(yè)績(jì)嚴重滑坡，利潤總額僅有143萬(wàn)元。但在利潤表中，卻出現了高達3434萬(wàn)元的以前年度損益調整。對此公司也給予了充分的解釋?zhuān)焊鶕�地方財政的有關(guān)文件對部分負責科目進(jìn)行清理。

 

　　一是"玻璃熔窯之一九機窯停產(chǎn)清理，不存在更新及大修理問(wèn)題"，經(jīng)批準將以前年度"預提的熔窯復置金扣除清理費用的余額1180萬(wàn)元沖銷(xiāo)";

 

　　二是根據有關(guān)文件要求，"公司所欠的財政委托貸款利息就地核銷(xiāo)，故將以前年度已計入財務(wù)費用的應核銷(xiāo)利息進(jìn)行調整，計1574萬(wàn)元";

 

　　三是"因1997年度公司經(jīng)營(yíng)效益欠佳，根據公司統一實(shí)行的工效掛鉤辦法，按年終財政部門(mén)清算的工資下浮額相應調整下浮工資，調整以前年度累計計提的效益工資計680萬(wàn)元。"

 

　　3.5 補貼收入 在市場(chǎng)經(jīng)濟條件下，許多地方政府為了不讓本地的上市公司失去寶貴的上市資格，也往往運用"看得見(jiàn)的手"，對上市公司進(jìn)行補貼和幫助，一些公司也因此得到巨額補貼而實(shí)現了扭虧目標。例如，南通機床1997年獲得補貼收入1088萬(wàn)元，是利潤總額的5.6倍，里面含有已收取的增值稅退稅收入、安置特困企業(yè)費用補貼、地方所得稅已退抵征、貸款銀行利息核銷(xiāo)等內容。

 

　　4、通過(guò)變更投資收益核算方法進(jìn)行利潤操縱

 

　　4.1企業(yè)對外進(jìn)行長(cháng)期股權投資，一般使用兩種方法核算投資收益：一是成本法;一是權益法。 企業(yè)持有的長(cháng)期股權投資，在下列情況下應采用成本法核算：

 

　　1)投資企業(yè)對被投資單位無(wú)控制、無(wú)共同控制且無(wú)重大影響;

 

　　2)不準備長(cháng)期持有被投資單位的股份;

 

　　3)被投資單位在嚴格的限制條件下經(jīng)營(yíng)，其向投資企業(yè)轉移資金的能力受到限制。

 

　　4.2當投資企業(yè)對被投資單位具有控制、共同控制或重大影響時(shí)，長(cháng)期股權投資應采用權益法核算。 但事實(shí)上一些企業(yè)卻違犯法律、法規的規定，肆意變更投資收益核算方法，以達到操縱利潤的目的。

 

　　例如：

 

　　某公司1996年對深圳光大木材有限公司的長(cháng)期投資所持股權為7.31%，遠未達到當時(shí)有關(guān)會(huì )計制度的規定，對被投資單位持有25%以上股權時(shí)方能以權益法核算長(cháng)期投資。因此，對被投資單位持有7.31%的股權并不符合采用權益法的條件，公司對被投資單位也未擁有經(jīng)營(yíng)控制權。但當年該公司卻對投資收益的核算方法由成本法改為權益法，導致當期投資收益增加687萬(wàn)元。

 

　　1996年其主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤本是巨額虧損，可由于該會(huì )計方法變更和其他保留事項虛增的利潤，竟然最終變虧為盈。將長(cháng)期投資收益核算方法由成本法改為權益法，投資企業(yè)就可以按照占被投資企業(yè)股權份額核算投資收益(即是實(shí)際上沒(méi)有紅利所得)。同時(shí)，所得稅法則是根據投資企業(yè)是否從被投資企業(yè)分得紅利及紅利多少來(lái)征稅的。因此，在被投資企業(yè)盈利的情況下，將投資收益核算方法由成本法改為權益法，一方面可以虛增當期利潤，另一方面卻無(wú)須為這些增加的利潤繳納所得稅，真是一舉兩得，生財有度。

 

　　5、其他方法的利潤操縱

 

　　5.1 存貨計價(jià)不當 企業(yè)對存貨成本的計算若采用不適當的方法或任意分攤存貨成本，就可能降低銷(xiāo)售成本，增加營(yíng)業(yè)利潤。如按定額成本法計算產(chǎn)品成本，應該將定額成本與實(shí)際成本的差異，按比例在期末在產(chǎn)品、庫存產(chǎn)成品和本期銷(xiāo)售產(chǎn)品之間進(jìn)行分攤，但有的企業(yè)為了達到利潤操縱的目的，定額成本差異只在期末在產(chǎn)品和庫存產(chǎn)品之間分攤，本期銷(xiāo)售產(chǎn)品不分攤產(chǎn)品定額成本差異，從而達到虛增本期利潤的目的。也有一些企業(yè)任意改變存貨發(fā)出核算方法，如在物價(jià)上漲的情況下，把加權平均法改為先進(jìn)先出法，以期達到高估本期利潤的效果。更有甚者，故意虛列存貨，或隱瞞存貨的短缺或毀損。

 

　　5.2 費用任意遞延 如把當期的財務(wù)費用和管理費用列為遞延資產(chǎn)，從而達到減少當期費用以進(jìn)行利潤操縱。

 

　　5.3 對外負債的不當計算 一些企業(yè)通過(guò)對外欠款在當期漏計、少計或不計利息費用或少估應付費用等方法來(lái)隱瞞真實(shí)財務(wù)狀況。

 

　　5.4 非真實(shí)銷(xiāo)售收入 一些企業(yè)通過(guò)混淆會(huì )計期間，把下期銷(xiāo)售收入提前計入當期，或錯誤運用會(huì )計原則，將非銷(xiāo)售收入列為銷(xiāo)售收入，或虛增銷(xiāo)售業(yè)務(wù)等方法，來(lái)增加本期利潤以達到利潤操縱之目的。

 

　　6、結束語(yǔ)

 

　　綜上所述，既然企業(yè)有充分的空間來(lái)操縱利潤，因此，對于會(huì )計報表的使用者來(lái)說(shuō)，不僅要看利潤表的數據，而且要看利潤的計算過(guò)程;不僅要看利潤的數量，而且要看利潤的質(zhì)量。

 

　　6.1 分析收入與利潤之間的關(guān)系。從損益表中的一些數據，檢驗企業(yè)獲利能力與經(jīng)營(yíng)成果。如以主業(yè)利潤除以主業(yè)收入，可得出企業(yè)的主業(yè)利潤率，凡較高的，說(shuō)明企業(yè)的主業(yè)有較高創(chuàng )利能力，能抵御經(jīng)濟波動(dòng)與市場(chǎng)風(fēng)險，企業(yè)的成本費用低，盈利水平高，經(jīng)營(yíng)有方;又如，主業(yè)利潤除以總利潤，接近1的，說(shuō)明公司主營(yíng)業(yè)務(wù)的"主體性".數值遠離1的，就說(shuō)明企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)缺乏效益。大于1的，說(shuō)明發(fā)生了其它業(yè)務(wù)、投資收益的虧損或營(yíng)業(yè)外收支不抵。

 

　　6.2 分析財務(wù)指標。如取流動(dòng)資產(chǎn)數除流動(dòng)負債數得出流動(dòng)比率，從流動(dòng)資產(chǎn)減去存貨后除以流動(dòng)負債得出速動(dòng)比率，可以分析企業(yè)短期的償債能力與變現能力，一般地說(shuō)，以流動(dòng)比率接近2，速動(dòng)比率接近1為宜;以?xún)衾麧櫡謩e除以總資產(chǎn)、凈資產(chǎn)、可以得出公司的資產(chǎn)貢獻與凈產(chǎn)收益率，從而反映公司真正的投資價(jià)值。

 

　　6.3 強化對企業(yè)會(huì )計信息時(shí)間序列的應用研究。利潤操縱是利用了會(huì )計應計制的特點(diǎn)，但在較長(cháng)時(shí)間內，有些利潤操縱手段將失去效用，如推遲確認費用必然引起下期費用升高;提前確認收入和利潤就會(huì )引起下期收入和利潤降低。因此擴大信息觀(guān)察的時(shí)間范圍就能縮小利潤操縱的應用空間。

 

　　6.4 計算調整后的每股凈資產(chǎn)： 調整后每股凈資產(chǎn)=年度末股東權益-不良資產(chǎn)年度末普通股總數 其中不良資產(chǎn)為：三年以上的應收賬款、待攤費用、遞延資產(chǎn) 及待處理財產(chǎn)損失。 這種計算意味著(zhù)截止報告期末，對可能存在的潛在損失全部視 為損失，從股東權益中扣除以求得基本反映公司實(shí)際狀況的凈資產(chǎn)額，以判斷公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jì)的虛實(shí)和差異。

 

　　6.5 結合運用現金流量表進(jìn)行分析�，F金流量表是以現金的流 入和流出反映企業(yè)在一定期間內的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)的動(dòng)態(tài)情況，反映企業(yè)現金流入和流出的全貌。通過(guò)現金流量表能夠說(shuō)明企業(yè)一定期間內現金流入和流出的原因;能夠說(shuō)明企業(yè)的償債能力和支付股利的能力;能夠分析企業(yè)未來(lái)獲取現金的能力;也能夠分析企業(yè)投資和理財活動(dòng)對經(jīng)營(yíng)成果和財務(wù)狀況的影響。

 

　　6.6 注意、閱讀注冊會(huì )計師的審計報告，通過(guò)閱讀審計報告， 可以了解注冊會(huì )計師對企業(yè)年度會(huì )計報表發(fā)表的審計意見(jiàn)，如發(fā)表非標準的無(wú)保留審計意見(jiàn)，則要引起警惕，關(guān)注可能發(fā)生的利潤操縱。

 

　　(文章摘自2017年03月08日《網(wǎng)絡(luò )》)

圖片來(lái)源：找項目網(wǎng)